پروژه 24

دانلود پاورپوینت مدیریت سبد اوراق قرضه با استفاده از برنامه‌ریزی تصادفی

Bond Portfolio Management Using Stochastic Programming

فرمت : پاورپوینت

تعداد اسلایدها: ۶۳

برنامه‌ریزی ریاضی در شرایط عدم‌اطمینان

۱- مالی و عدم‌اطمینان

۲- رویکردهای مواجه با عدم‌اطمینان

۳- برنامه‌ریزی تصادفی در مقابل برنامه‌ریزی قطعی

دانلود پاورپوینت مدیریت سبد اوراق قرضه با استفاده از برنامه‌ریزی تصادفی

مالی و عدم‌ اطمینان

اغلب مدل‌های مالی شامل عدم‌اطمینان هستند:

الف) ›بهینه‌سازی سبد اوراق بهادار با استفاده از مدل میانگین-واریانس مارکویتز

ب) ›بهینه‌سازی سبد اوراق بهادار با استفاده از مدل میانگین مطلق انحرافات کونو و یامازاکی Konno and Yamazaki

ج) ›مدل قیمت‌گذاری اختیارمعامله

د) ›مدل برنامه‌ریزی عددصحیح برای ساختن صندوق شاخص

مواجه با عدم‌ اطمینان

• روش غیرمستقیم

در تمامی مدل‌های یادشده عدم‌اطمینان از طریق ایجاد مدلی قطعی ادراه می‌شود؛ مدلی ریاضی که تلویحاً برخی ویژگی‌های تصادفی موجود در این مسائل را لحاظ می‌کند.

• روش مستقیم

روش مستقیم مواجهه با عدم‌اطمینان، ایجاد چارچوبی برای مدل‌سازی است؛ چارچوبی که اجازه می‌دهد عدم‌اطمینان تصریحاً مدل‌سازی شود. (وارد مدل شود)

دانلود پاورپوینت مدیریت سبد اوراق قرضه با استفاده از برنامه‌ریزی تصادفی

عدم اطمینان و برنامه‌ریزی تصادفی

• در دنیای واقعی، پارامترهای مسائل بهینه‌سازی عموماً با عدم‌اطمینان همراهند.
• برنامه‌ریزی تصادفی چارچوبی است برای مدل‌سازی مسائل بهینه‌سازی‌ای که با عدم‌اطمینان همراهند.
• برنامه‌ریزی تصادفی از توزیع احتمال پارامترهای نامطمئن برای مدل‌سازی و حل مسائل بهینه‎سازی بهره می‌گیرد.

تعریف برنامه ریزی تصادفی

• برنامه‌ریزی تصادفی همان‌طور که از نامش پیداست، نوعی برنامه‌ریزی ریاضی (خطی، عدد صحیح، ترکیبی، غیرخطی) است، با این ویژگی که داده‌های آن شامل عنصر تصادفی اند.

• در برنامه‌ریزی تصادفی فرض می‌شود که داده‌ها (پارامترهای) نامعلوم متغیرهایی تصادفی اند که توزیع احتمال مشخصی دارند. از این اطلاعات برای تبدیل برنامه‌ریزی تصادفی به معادل قطعی (deterministic equivalent) استفاده می‌شود.

دانلود پاورپوینت مدیریت سبد اوراق قرضه با استفاده از برنامه‌ریزی تصادفی

برنامه‌ریزی تصادفی با دستاویز

برنامه‌ریزی تصادفی دو مرحله‌ای

مثال: برنامه‌ریزی خطی تولید

مدل عمومی برنامه‌ریزی تصادفی دو مرحله‌ای

ویژگی‌های مدل‌های دستاویز

مدل‌های دستاویز به‌طورآشکار مفهوم زمان را شامل می‌شوند.

در این مدل‌ها عدم‌اطمینان طی مراحل گسسته‌ی زمانی رفع می‌شود.

حل این برنامه‌های تصادفی در واقع تنها شامل یافتن مقادیر بهینه‌ی متغیرهای پیشبینانه است.

بعد از این‌که بخشی از عدم‌اطمینان رفع شد برنامه‌ی تصادفی دیگری داریم که در آن متغیرهایی که قبلاً انطباقی لحاظ می‌شدند، به پیشبینانه بدل می‌شود.